امور مالی غیر متمرکز (DeFi) چیست؟

DeFi به معنای “امور مالی غیر متمرکز” است، اصطلاحی برای انواع برنامه‌های مالی در ارزهای رمزپایه یا بلاک چین که به منظور از بین بردن واسطه‌های مالی در خرید ارز دیجیتال است. DeFi از بلاک چین، فناوری پشت ارز دیجیتال بیت کوین الهام گرفته است، که به چندین نهاد امکان می‌دهد تا نسخه‌ای از تاریخ معاملات را نگه دارند، به این معنی که توسط یک منبع مرکزی کنترل نمی‌شود.

این مهم است زیرا سیستم‌های متمرکز و دروازه‌های انسانی می‌توانند سرعت و پیچیدگی معاملات را چه در خرید ارز دیجیتال و چه در فروش آن محدود کنند در حالی که کاربران کنترل مستقیم کم‌تری بر پول خود دارند. عملکرد کلی DeFi مشخص است زیرا استفاده از بلاک چین را از انتقال ارزش ساده به موارد استفاده مالی پیچیده تر گسترش می‌دهد.

بیت کوین و بسیاری دیگر از ارز های دیجیتال از روش های پرداخت دیجیتال قدیمی، مانند روش‌هایی که توسط Visa و PayPal اجرا می‌شوند، جدا هستند. به این دلیل که همه واسطه‌‌ها را از معاملات و خرید ارز دیجیتال خود حذف می‌کنند.

وقتی با یک کارت اعتباری پول قهوه را در یک کافه پرداخت می‌کنید، یک موسسه مالی با کنترل بر معامله بین شما و تجارت نشسته و اختیار متوقف کردن یا مکث آن و ثبت آن را در دفتر خصوصی خود حفظ می‌کند. با بیت کوین، این مؤسسات کم‌رنگ‌تر می شوند.

خرید ارز دیجیتال به‌طور مستقیم تنها نوع معامله یا قرارداد تحت نظارت شرکت‌های بزرگ نیست. برنامه‌های مالی مانند وام، بیمه، سرمایه گذاری جمعی، مشتقات و موارد دیگر نیز در کنترل آن‌هاست. قطع واسطه‌ها از انواع معاملات از مزایای اصلی DeFi است. ایده DeFi قبل از اینکه به طور معمول به‌عنوان مالی غیرمتمرکز شناخته شود، اغلب “برنامه مالی گسترده یا باز” نامیده می‌شد.
امیدواریم در این مقاله از تترلند، اطلاعات خوبی را در این زمینه به دست آورید.

قراردادهای اتریوم

اکثر قراردادهایی که خود را امور مالی غیر متمرکز DeFi می‌خوانند بر بستر اتریوم، دومین پلتفرم بزرگ ارز رمزنگاری شده در جهان ساخته شده‌اند که خود را از پلتفرم بیت کوین متمایز می‌کند زیرا استفاده از آن برای ساخت انواع دیگر قراردادهای غیرمتمرکز فراتر از معاملات ساده و خرید ارز دیجیتال، آسان‌تر است. این موارد پیچیده‌تر استفاده مالی حتی توسط ویتالیک بوترین، خالق اتریوم، در سال 2013 در وایت پیپر اصلی اتریوم مشهور شد.

این امر به این دلیل بستر قراردادهای هوشمند اتریوم است که -در صورت تحقق برخی شرایط، به طور خودکار معاملات را انجام می‌دهد- انعطاف پذیری بسیار بیش‌تری را ارائه می‌دهد. زبان‌های برنامه نویسی اتریوم، مانند Solidity، به طور خاص برای ایجاد و استقرار چنین قراردادهای هوشمندی طراحی شده‌اند.

به عنوان مثال، در نظر بگیرید یک کاربر می خواهد سه شنبه هفته آینده پولش برای یک دوست ارسال شود، اما فقط در صورتی که هوا مطابق با weather.com بالاتر از 90 درجه فارنهایت باشد. چنین قوانینی را می‌توان در یک قرارداد هوشمند نوشت.

با وجود قراردادهای هوشمند، ده‌ها پروژه زیرمجموعه امور مالی غیر متمرکز DeFi بر بستر اتریوم کار می‌کنند که برخی از آن‌ها در زیر بررسی می‌شوند. Ethereum 2.0، نسخه جدیدی که به شبکه زیرین اتریوم ارتقا می‌یابد، می‌تواند با کنار زدن مشکلات مقیاس پذیری اتریوم، این برنامه‌ها را تقویت کند.

محبوب‌ترین انواع برنامه‌های DeFi

مبادلات غیرمتمرکز (DEX): مبادلات آنلاین خرید ارز دیجیتال به کاربران کمک می‌کنند ارزها را با ارزهای دیگر مبادله کنند، چه دلار آمریکا با بیت کوین و چه اتر با DAI. DEX نوعی تبادل است که به طور مستقیم کاربران را به هم متصل می‌کند تا بتوانند ارزهای رمزنگاری شده را با یکدیگر تجارت کنند بدون این که با پول خود به واسطه اعتماد کنند.

ارزهای پایدار(Stablecoins): ارز رمزنگاری شده‌ای است که برای ثبات قیمت به دارایی خارج از ارز رمزپایه (مثلاً دلار یا یورو) وابسته است.

بسترهای وام دهی: این سیستم عامل‌ها از قراردادهای هوشمند برای جایگزینی واسطه‌هایی مانند بانک‌هایی که وام را در مرکز مدیریت می‌کنند، استفاده می‌کنند.

بیت کوین (Wrapped (WBTC: روشی برای ارسال بیت کوین به شبکه اتریوم است تا بیت کوین بتواند مستقیماً در سیستم DeFi Ethereum استفاده شود. WBTC به کاربران امکان می‌دهد تا سود بیت کوینی را که از طریق سیستم عامل‌های وام غیرمتمرکز که در بالا توضیح داده شده است، در خرید ارز دیجیتال خود کسب کنند.

مفاهیم جدید امور مالی غیر متمرکز DeFi

تولید محصول: برای معامله گران آگاه که مایل به ریسک هستند، امکان تولید محصول وجود دارد، جایی که کاربران از طریق نشانه‌های مختلف DeFi اسکن می‌کنند تا فرصت بیش‌تری برای بازدهی داشته باشند.

استخراج نقدینگی: وقتی برنامه‌های DeFi با دراختیار گذاشتن رمزهای رایگان، کاربران را به استفاده از سیستم عامل خود ترغیب می‌کنند. این مهم‌ترین شکل تولید محصول تاکنون بوده است.

قابلیت انعطاف پذیری: برنامه های DeFi متن باز یا Open source هستند، به این معنی که کد پشت آن‌ها برای مشاهده همه افراد عمومی است. به همین ترتیب، از این برنامه‌ها می‌توان برای “ساخت” برنامه‌های جدید با کد به عنوان بلوک‌های سازنده استفاده کرد.

لگوهای پول: با قرار دادن مفهوم “قابلیت انعطاف پذیری” به روش دیگر، برنامه‌های DeFi مانند Legos هستند، بلوک‌های اسباب بازی بچه‌ها را برای ساخت ساختمان‌ها، وسایل نقلیه و غیره با هم کلیک می‌کنند. برنامه‌های DeFi را می‌توان به طور مشابه مانند “لگوهای پول” با هم خرد کرد تا محصولات مالی جدید بسازد.

سیستم عامل‌های وام: بازارهای وام یکی دیگر از انواع محبوب DeFi است که وام گیرندگان را به وام دهندگان ارزهای رمزپایه متصل می‌کند. یک پلتفرم محبوب، مرکب، به کاربران امکان می‌دهد ارز های رمزنگاری شده را قرض بگیرند.

استیبل کوین یا ارزهای پایدار: شکل دیگر DeFi استیبل کوین است. ارزهای رمزنگاری شده اغلب نوسانات شدیدتری نسبت به فیات را تجربه می‌کنند که برای افرادی که می‌خواهند بدانند یک هفته دیگر پول آن‌ها چقدر ارزش دارد، شاید چندان انتخاب مناسبی نباشد.

Stablecoins ارزهای رمزنگاری شده را به ارزهای غیر رمزپایه مانند دلار آمریکا متصل می‌کند تا قیمت فروش و خرید ارز دیجیتال را تحت کنترل داشته باشد. همان‌طور که از نام آن پیداست، ارزهای ثابت برای ایجاد “ثبات” قیمت در خرید ارز دیجیتال تلاش می‌کنند.

جمع بندی

امور مالی غیر متمرکز، بر ایجاد خدمات مالی جدا از سیستم مالی و سیاسی سنتی متمرکز شده است. این امر امکان ایجاد یک سیستم مالی شفاف‌تر را فراهم می‌کند و به طور بالقوه می‌تواند از سواستفاده از سانسور و تبعیض در سراسر جهان جلوگیری کند.

گرچه یک ایده وسوسه انگیز است، اما همه چیز از تمرکز زدایی سود نمی‌برد. یافتن مواردی که برای ویژگی های بلاک چین مناسب‌تر باشند، در ساخت یک دسته مفید از محصولات مالی گسترده بسیار مهم است.

در صورت موفقیت، DeFi قدرت را از سازمان‌های متمرکز بزرگ گرفته و آن را در اختیار افراد جامعه به‌صورت متن باز می‌گذارد. این‌که آیا DeFi برای تصویب جریان اصلی آماده شود یا آیا این یک سیستم مالی کارآمدتر در تجارت و خرید ارز دیجیتال ایجاد خواهد شد یا خیر، در آینده مشخص می‌شود.